资产证券化的风险控制
什么是资产证券化?
六、上市交易和过期付款.(投资者、管理行、)资产支持证券发行到证券交易所申请上市后，实现了金融机构信用资产流动性的目的.但是，资产证券化的工作并没有全部完成.发起人指定资产池管理公司或自行管理资产池，负责收取、记录资产池产生的现金收入，将这些收入全部存入管理行的收款专家.
资产证券化为什么能降杠杆
资产证券化是一种金融工具，它将各种债权和资产，如房贷、汽车贷款、信用卡债务等转化为证券，然后出售给投资者。这种金融工具的应用有助于降低债务杠杆，下面分三个方面进行解释。首先，资产证券化可以帮助银行和公司将高风险的债权从自己的资产负债表中剥离出来，以降低其杠杆率。这种方法可以帮助它们更...
资产证券化如何导致的次贷危机
(一)资产证券化中风险分散功能在次贷危机中的作用 资产证券化的分散风险功能在本次次贷危机中的作用主要体现在以下三个方面。1.使得系统性风险增加。在资产证券化将原始资产特别是抵押贷款进行证券化并且打包销售的过程中，虽然个人借款人的信用风险得到了分散，但是资产证券化使得这一风险转移到了金融市场中...
资产证券化的主要内容
在资产证券化过程中发行的以资产池为基础的证券被称为“证券化产品”。通过资产证券化，将流动性较低的资产转化为具有较高流动性的可交易证券，提高了基础资产的流动性，便于投资者进行投资。资产证券化的主要种类有：（1）根据基础资产分类。根据证券化的基础资产不同，可以将资产证券化分为不动产证券化...
证券公司及基金管理公司子公司资产证券化业务管理规定的管理规定
证券公司及基金管理公司子公司资产证券化业务管理规定 第一条 为了规范证券公司、基金管理公司子公司等相关主体开展资产证券化业务,保障投资者的合法权益,根据《证券法》、《证券投资基金法》、《私募投资基金监督管理暂行办法》和其他相关法律法规,制定本规定。第二条 本规定所称资产证券化业务,是指以基础资产所产生的...
资产证券化的优势
2. 较高的投资回报 许多证券化产品提供相对有吸引力的收益率。不过，想要获得高回报这一点，投资者必须衡量其中的不确定性。3. 信用风险较低 资产证券化的过程中，资产必须通过评级机构的评估和进行信用增级。信用增级是一种降低出售给投资者的资产池中证券的信用风险的方法。
有关房产证券化的一些疑问
由于个人流动性大、财务收支状况难以确定,银行为了减少信贷风险,只好在贷款方式上严格控制,无形中制约了个人信贷业务规模的扩展,而规模过小的住房抵押贷款初级市场对证券化的推行是没有实际意义的。技术制约 首先,房地产证券化虽然原理简单,但真正的实施难点很多。其次,我国现阶段的会计与税收处理远远不能满足...
融资租赁资产证券化存在哪些风险
一、基础资产真实性风险对于融资租赁资产证券化业务的投资者来说,投资资金安全的最根本保障就是融资租赁公司能够准时且足额的收回租金。影响融资租赁公司回收应收融资租赁款的因素有很多,比如融资租赁公司的信用、经营状况或者管理能力等。但是,能够保证融资租赁资产证券化业务准时且足额收回租金的最大前提,则是融资租赁项目...
资产证券化有什么优缺点?
资产证券化做法的优势 1、和银行贷款相比，这种资产证券化做法的优势主要体现在低门槛、灵活性和高流动性上：2、从发行方企业的角度上说，资产证券化提高了企业资产的流动性，减少了企业的风险资产，增加了企业管理资产负债表的手段。资产证券化做法的缺点:1、对于应对系统性风险的能力较差。2、对于底层...
资产证券化对企业和社会来讲是利是弊?
资本证券化对企业和社会来讲都是有利的，通过资本证券化，企业可以将自己的资本找到变现的渠道，同时，资本证券化可以使企业的资本能够合理溢价，有利于企业筹集更多的资金，用于企业的发展。资本证券化对于社会来说让社会上的人们增加了一个投资的渠道，投资者通过购买企业的股权，可以成为股东，效益好的...
郊区可还回答： :(1)欺诈风险:从美国证券市场及其他国家证券市场中的一些案例我们可以了解到,由于欺诈的发生而使投资者受损的例子屡见不鲜.陈述书、保证书、法律意见书、会计师的无保留意见书及其他类似文件被仍不足以控制欺诈风险的发生. (2)...
锻瑶19338679022问： 商业银行资产证券化存在哪些风险 - ？
郊区可还回答： 您好,有以下几个风险:1. 基础资产风险 基础资产指的是那些现阶段缺乏流动性,但在未来具有稳定的现金流的资产.投资者的 本金和利息收入源于基础资产产生的现金流收益.一旦基础资产出现问题,投资者的利益就 会受损.但是,现实生...
锻瑶19338679022问： 资产证券化怎么分散风险 - ？
郊区可还回答： 我说点不是抄的: 资产证券化有如下角色:发起人、债务人、发行人SPV、服务人(包括证券承销商、现金流管理人、担保人和信用评级人)和投资者. 风险种类太多了,个人以为主要是信息不对称的问题.所以严格发起人信用评审、抵押资产的合理估价、提前还款等不确定性预防手段.发行人SPV起到协调核心的作用,所以寻找一个牛逼SPV才是降低风险的好途径.
锻瑶19338679022问： 资产证券化的风险隔离是怎么实现的 - ？
郊区可还回答： 风险隔离机制作为资产证券化的核心制度,目的在于隔离发起人的破产风险,保障投资人预期实现偿付
锻瑶19338679022问： 资产证券化怎么保证投资人的安全 - ？
郊区可还回答： 资产证券化不同于银行这类信贷类产品,证券化就是要通过市场,将风险定价.享受高收益的同时,必然承担相对较高的风险.投资人只能希望投资产品的信息披露能够更全面.投资有风险,建议谨慎.
锻瑶19338679022问： 资产证券化对我国商业银行有什么意义?可能的风险是什么 - ？
郊区可还回答： 我国目前缺乏大量、持续、稳定的长期资金供给.从发达国家的情况来看,资产支持证券的最主要投资者是机构,包括养老基金、保险公司、商业银行、共同基金、外国投资者等.但是在我国,机构投资者的现状却不令人乐观.一方面,我国能...
锻瑶19338679022问： 资产担保债券的资产担保债券规制及风险管理 - ？
郊区可还回答： 有的国家发行资产担保债券历史很久,甚至可以追溯到18 世纪、19 世纪,有的国家却是在21 世纪才制定本国的规范.欧盟成立以来,特别是欧元推出后,加快了区内金融体系整合和金融一体化步伐.因此,成员国对资产担保债券的规制也正在...
锻瑶19338679022问： 军工资产证券化的风险在哪里?对策是什么?？
郊区可还回答： 从这个问题本身来讲,我是外行没有发言权.从股票投资角度来讲,军工股要么炒事件驱动、要么炒重组.股市炒的是预期,军工资产证券化传导至股市的风险在于预期下降;机会在于政府换届,可以密切关注政策层面的动向.重组预期最强的是:成发科技、中航精机、中航电子、中航黑豹、航天晨光、中航动控、航空动力、哈飞股份.
锻瑶19338679022问： 如何控制消费信贷的风险 - ？
郊区可还回答： 一、我国商业银行消费信贷风险的表现 (一)作为优质资产的住房业务现在正承受着更多的潜在风险 近十年我国经济进入上升期,作为国家支柱的房地产业发展发展迅速,带动住房价格上涨.在消费信贷业务中占比最大的个人住房业务都是在...
锻瑶19338679022问： 目前我国信贷资产证券化面临哪些问题 - ？
郊区可还回答： 金融机构也常常忽视监管规则和风险因素,总是倾向于创造出新的规避管制的金融产品.危机过后,美国对其资产证券化产品设计进行了系统反思,并进行了一系列制度改进,如强化信息披露、要求发起机构风险自留、强化评级监管、简化产品设计、提高资产证券化风险资本计提要求等.目前中国信贷资产证券化业务总体规模和影响较小,但随着市场规模的逐步扩大,也应高度重视风险的防控.要保证资产证券化产品的简单、透明,防止过度证券化,要进一步加强证券化业务各环节的审慎监管,及时消除证券化业务中各类风险隐患
