净利润现金含量意义?
净利润与现金流量的差异,净利润(收益)是以权责发生制为基础分期确认,依据于费用同收入的配比和因果关系而形成的。而现金流量是反映企业现金的实际进出。
净利润与现金流量的差异不仅体现在数量上,而且在对企业财务状况评价时所具有的作用也不相同。 在企业的整个存续期间,其净利润和现金流量在金额上是完全相同的,但在某一个会计期间,在金额上完全相同则是一种巧合。这两者之间之所以会有差别,是因为采用不同会计概念和时间推移而造成的。
具体表现在以下几个方面:
1、资本性支出。资本性支出在付款时是一种现金流出,但日后以折旧形式在其估计的使用年限内作为利润的冲销。因此,在任何一个会计期间,如果资本性支出超过折旧,超过数额就是现金流量低于净利润的数额;反之,则相反。
2、存货的周转。存货的增加,在购入付款时是一种现金流出,只有以后在售出而取得净利润时才能冲销。因此,在一个会计期间,如果库存增加,现金流量就低于净利润,其所低的金额就是这一增加额;当然,如果库存或在制品减少,则正好相反。
3、应收、应付款的存在。应收帐款反映的赊销收入和应付帐款相对应的赊购支出在开出发票阶段就以利润计算,只有在以后用现金结算时才是现金流量的增减。因此,如果在一个会计期间应收账款增加,现金流量就会低于净利润;而如果应付账款增加,现金流量就高于净利润。反之,情况就相反。
4、其他额外资金的流动。有额外资金进入企业,或企业偿还借款,这些都是现金流量,但只对资产负债表有某些影响,而对净利润并无影响。 正是以上四个方面的相互制约,才形成了净利润和现金流量之间的差异。企业生产经营活动中的一个不幸事实是:当企业在扩张时,资本性支出将超过折旧,各种存货周转量也会增加,同时应收款和应付款也将增加,因此,有利可图的扩张必然伴之以过高的负现金流量,这种现象被称之为“超过营运资金的经营”,即扩张时没有适当地控制负现金流量和随之投入所需增加的资本,这是造成企业破产的常见原因,也是企业经营亏损而经营活动的现金流量为正数,或经营获利而经营活动的现金流量却为负数的原因。
净利润现金含量为负——只是现金的净流入为负,不是公司没钱了。
净利润现金含量
净利润现金含量:是指生产经营中产生的现金净流量与净利润的比值。该指标也越大越好,表明销售回款能力较强,成本费用低,财务压力小。
公式:净利润现金含量=现金净流量╱净利润
现金净流量是根据现金流量计算的,净利润是根据权责发生制计算的,比如一家公司收到大量预付款,没有确认收入,不计算利润,但是收到现金,所以这个比例会非常高。 银行是个特殊的行业,所依托的现金流不是根据销售,他所谓的收入是指贷款利息等收入,而支出指的是储户的存款利息、拆借利息等。银行的现金流取决于存款的取得和贷款的收回,因此一定时间的负指标并不能说明银行的业绩,这个指标对银行业来说参考价值不大。
为什么有的企业有盈利却没有足够的现金支付工资、股利和偿还债务,有的企业没有盈利却有足够的现金支付能力。那么,如何解释这一现象?我们认为以"净利润现金含量"、"净利润经营活动现金含量"指标大体可揭示个中原因。 净利润现金含量= 现金净增加额/净利润. 该指标反映企业当期实现净利润的可靠程度,若该指标大于"1",反映企业当期净利润有足够的现金保障;反之,若该指标长期低于"1",则说明与已经确认为利润所对应的资产,可能含有不能转化为现金流量的虚拟资产,如长期不能收回的应收帐款或呆滞存货等。& 净利润经营活动现金含量= 经营活动现金流量净额/ 净利润该指标反映企业当期经营活动对净利润现金流量的保证程度。
应该是净利润的现金流量吧,净利润里包含已经成交但是对方尚未付款的项目,自然有很多不确定因素的了,而现金含量就是衡量在净利润里究竟实现了多少利润的指标吧。
净利润现金比率是什么 净利润现金比率是
净利润现金比率是指企业本期经营活动产生的现金净流量与净利润之间的比率关系。在一般情况下,净利润现金比率越大,企业盈利质量越高。其中,净利润高,而经营活动产生现金流量很低,说明本期净利润中存在尚未实现现金的流入。净利润现金含量指的是生产经营中发生的现金净流量与净利润的比值。指标越大,也...
净现比是什么指标
净现比也称为净利润现金含量,是用于反映企业生产经营过程中产生的现金净流量与净利润的比值的指标,净现比指标越高,表明企业的销售回款能力越强且用于生产经营投入的成本费用占比越低,即企业的财务压力越小。净现比指标的分析具有一定的单一性,无法全面地反映企业的经营状况,由于净现比指标是以权责...
净利润现金含量意义?
对任何公司来说,净利润现金含量高意味着公司的流动资金充足,应收账款少。如果净利润高,现金流又是负数,就是应收款太多了。
净利润和净利润现金含量区别是什么?各有代表意思?
净利润现金含量是指经营活动产生的净现金除以净利润。主要还是衡量销售的回款能力的,不过这个指标受其他数据影响太大,实际应用中不是重要指标,仅仅是个参考。净利润是由损益表上来的,这个不用多解释,就是字面的含义。一个公司的净利润和现金收入一般都不是一回事。就算你这个企业买东西都是现金立即...
什么是现金含量
现金含量是指企业现金和现金等价物的总和。详细解释如下:现金含量是企业财务健康状况的重要指标之一。它代表了企业拥有的可直接用于支付债务、投资或运营活动的现金资源。现金包括企业的库存现金、银行存款以及其他容易变现的资产,这些资产能够在短时间内转化为现金,用以满足企业的日常运营需求和应对突发情况。
对于一个中小企业来说,现金与利润,哪个更重要?为什么?
5. 在分析企业经营状况时,现金流量比利润更具指示意义。利润可能包含了非经常性的收益或支出,而现金流量则更多地反映了企业日常业务的现金收入和支出。6. 企业在分析自身的净利润现金含量时,应当关注净利润与经营现金流量的关系。净利润是未来现金流量的来源,同时也是当前现金流量的基石。两者之间存在着...
净利润现金比率
净利润现金比率是指企业在一定时期内经营活动产生的净利润与同期经营活动产生的净现金流量的比率。这个指标衡量的是企业通过经营活动所获得的净利润中有多少能够转化为实实在在的现金流入。通常这个比率越高,说明企业的盈利能力越真实可靠,因为净利润的现金含量越高,表明企业的利润质量越好。下面进行 一、...
对于一个中小企业来说,利润和现金,哪个重要,为什么?
现金比利润重要。现金流是实的,利润可以调整,真实的利润代表企业的发展趋势,现金流则代表企业当下运营的能力,没有现金流谈利润没有意义。有足够的现金进行下一次的投资换取的利润要远比眼前的利润多。现金流对于公司运行很重要。企业发展需要现金,利润不等于现金流,现金流表示企业当下运营能力,利润代表...
净利润现金比率是什么意思?怎么计算?
通常比率越大,说明企业盈利质量就越高。净利润高,但经营活动产生现金流量较低,则意味着企业净收益比较差,即使盈利了,也有可能发生现金短缺的现象。净利润比率怎么算?计算净利润比率,适用公式:净利润现金比率=经营现金流量净额\/净利润净利润现金含量是什么?净利润现金含量指的是生产经营中发生的现金...
每股经营现金流量层次
首先,衡量企业经营实力的重要指标是经营活动产生的现金净流量。一个企业在日常运营中如果能持续产生大量现金流入,这表明其具备扩展业务、提升市场份额、研发新产品和优化产品结构的能力,这无疑对企业的未来发展具有积极意义。通常,这个指标的数值越大,企业的经营状况越稳健。其次,净利润现金含量是反映...
歧叶长富:净利润现金含量:是指生产经营中产生的现金净流量与净利润的比值.该指标也越大越好,表明销售回款能力较强,成本费用低,财务压力小.净利润现金含量为负数,表明产品多数为赊销,没有回笼资金,说明该企业经营情况不妙.
海南省19822116895: 净利润现金含量 - 搜狗百科?
歧叶长富: 1、净利润现金含量的意思其实就是将现金流量表中现金及现金等价物净额和利润表中净利润的比值, 目的是为了评价实现的净利润是不是实打实的赚了钱,赚的钱是不是实打实的流到企业中 2、如果为负数,则说明两种情况:要么现金净额为负数,要么净利润是负数,这个就需要具体原因具体分析了
海南省19822116895: 股票F10资料里,净利润现金含量什么意思 - ?
歧叶长富:净利润现金含量:是指生产经营中产生的现金净流量与净利润的比值.该指标越大越好,表明销售回款能力较强,成本费用低,财务压力小.公式:净利润现金含量=经营活动现金净流量╱净利润现金净流量是根据现金流量计算的,净利润是...
海南省19822116895: 上市公司财务报表净利润现金含量为负代表什么意思 - ?
歧叶长富: 1.代表公司经营状况变差,可能亏损;2.净利润现金含量:是指生产经营中产生的现金净流量与净利润的比值.该指标越大越好,表明销售回款能力较强,成本费用低,财务压力小;3.公式:净利润现金含量=经营活动现金净流量╱净利润;4.现金净流量是根据现金流量计算的,净利润是根据权责发生制计算的,比如一家公司收到大量预付款,没有确认收入,不计算利润,但是收到现金,所以这个比例会非常高.
海南省19822116895: 净利润现金含量为负是什么意思 - ?
歧叶长富: 具体表现在以下几个方面: 1、资本性支出.资本性支出在付款时是一种现金流出,但日后以折旧形式在其估计的使用年限内作为利润的冲销.因此,在任何一个会计期间,如果资本性支出超过折旧,超过数额就是现金流量低于净利润的数额...
海南省19822116895: 如何分析净利润现金含量? ?
歧叶长富: 一般讲该指标越大越好,2、净利润现金含量:是指生产营业中带来的现金净流量与净利润的比值
海南省19822116895: 主营业务现金含量和净利润现金含量是什么意思??
歧叶长富: 主营现金含量包括销售商品、提供劳务收到的现金收取的租金收到的增值税销项税额和退回的税款 收到的除增值税以外的其他税费返还 收到的其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计 购买商品接受劳务支付的现金 经营租赁所支付的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 支付的增值税款 支付的所得税款 支付的除增值税所得税以外的税费 支付的各项税费 支付的其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额 就是主营业务所产生的利润和支出净利润现金含量指公司没有被占用的净利润
海南省19822116895: 衡量一家公司的净利润中现金含量高低的指标是什么 - ?
歧叶长富: A净现金流.B净利润.C净现比.D现金流.
海南省19822116895: 每股经营现金流量的层次 - ?
歧叶长富: 第一,经营活动产生的现金净流量:在生产经营活动中产生充足的现金净流入,企业才有能力扩大生产经营规模,增加市场占有的份额,开发新产品并改变产品结构,培育新的利润增长点.一般讲该指标越大越好. 第二,净利润现金含量:是指生产经营中产生的现金净流量与净利润的比值.该指标也越大越好,表明销售回款能力较强,成本费用低,财务压力小. 第三,主营收入现金含量:指销售产品、提供劳务收到的现金与主营业务收入的比值,该比值越大越好,表明企业的产品、劳务畅销、市场占有率高. 第四,每股现金流量:指本期现金净流量与股本总额的比值,如该比值为正数且较大时,派发的现金红利的期望值就越大,若为负值派发的红利的压力就较大.