eviews通过garch模型得到回归方程求问怎样生成具体数据?
一种偏斜-t分布的随机数生成方法及其Matlab实现.然后,以GARCH模型为例,探讨了该随机数生成器的在参数估计中的表现.极大似然估计的结果表明,各个系数的估计量均具有无偏性.这也就是说,该随机数生成器可以有效地应用于时间序模型,如GARCH模型的模拟.本研究的随机数生成器为基于蒙特卡罗技术,进一步讨论时间序列的偏斜特征如何影响模型参数估计的元偏性,效率性和渐近正态性等统计特性提供了基础.
Eviews是Econometrics Views的缩写,直译为计量经济学观察,通常称为计量经济学软件包。它的本意是对社会经济关系与经济活动的数量规律,采用计量经济学方法与技术进行“观察”。另外Eviews也是美国QMS公司研制的在Windows下专门从事数据分析、回归分析和预测的工具。使用Eviews可以迅速地从数据中寻找出统计关系,并用得到的关系去预测数据的未来值。Eviews的应用范围包括:科学实验数据分析与评估、金融分析、宏观经济预测、仿真、销售预测和成本分析等。
GARCH模型是一个专门针对金融数据所量体订做的回归模型,除去和普通回归模型相同的之处,GARCH对误差的方差进行了进一步的建模。特别适用于波动性的分析和预测,这样的分析对投资者的决策能起到非常重要的指导性作用,其意义很多时候超过了对数值本身的分析和预测。
一般的GARCH模型可以表示为:
Y(t)=h(t)^1/2*a(t) ⑴
h(t)=h(t-1)+a(t-1)^2 ⑵
其中ht为条件方差,at为独立同分布的随机变量,ht与at互相独立,at为标准正态分布。⑴式称为条件均值方程;⑵式称为条件方差方程,说明时间序列条件方差的变化特征。为了适应收益率序列经验分布的尖峰厚尾特征,也可假设 服从其他分布,如Bollerslev (1987)假设收益率服从广义t-分布,Nelson(1991)提出的EGARCH模型采用了GED分布等。另外,许多实证研究表明收益率分布不但存在尖峰厚尾特性,而且收益率残差对收益率的影响还存在非对称性。当市场受到负冲击时,股价下跌,收益率的条件方差扩大,导致股价和收益率的波动性更大;反之,股价上升时,波动性减小。股价下跌导致公司的股票价值下降,如果假设公司债务不变,则公司的财务杠杆上升,持有股票的风险提高。因此负冲击对条件方差的这种影响又被称作杠杆效应。由于GARCH模型中,正的和负的冲击对条件方差的影响是对称的,因此GARCH模型不能刻画收益率条件方差波动的非对称性。
一个国外的十多岁的男孩吧!唱过一首歌叫《Baby》.我想知道他的个人资料...
而新专辑的第二只单曲《One Less Lonely Girl》也于10月6日通过网络曝光,预计将于10月份发行。 ...Meanwhile, Justin has surpassed 100 million YouTube video views(the first 50 million of them as...Scooter Braun flew the then 13-year old singer to Atlanta, GA to meet with his elite ...
谁知Justin Beiber唱的所有的歌,(附:最好还有他的资料,)
Baby One Time Bigger Common Denominator Down to Earth Eenie Meenie Favorite Girl First Dance Love Me Never Let You Go One Less Lonely Girl Overboard Pick Me(Shout)Runaway Love Somebody to Love Stuck In the Moment That Should Be Me U Smile Up 中文名:贾斯汀·比伯 原名:Justin ...
高分求化学类英汉对照文章~不要翻译器翻译的~~有价值~~加分
1994年5月IUPAC(国际纯粹化学与应用化学联合会)通过一项决议,建议把第109号元素命名为Meitnerium,以...harmful gas, and some people said that sound, to hold different views, rather than consensus. ...Gallium(Ga) 镓Germanium(Ge) 锗Gold(Au) 金Hafnium(Hf) 铪Helium(He) 氦Holmium(Ho) 钬Hydrogen...
独斧欧迪: eviews中用garch(1,1)计算股票波动率 数据导入后 1. QUCIK--ESTIMATE EQUATION 输入log(p) log(p(-1)),Method选项中选ARCH,其余不动(默认garch(1,1)),点OK 2.得下图 3.可以通过Make GARCH Variance Series得到一个条件方差序列,或者通过Conditional SD Graph得到standard deviation,也可以通过Make Residual Series得到一个序列.
三明市17020578512: 请问怎么用EVIEWS实现DCC - GARCH模型?想研究两个金融市场之间的波动溢出效应,求大神~!高分! - ?
独斧欧迪: EVIEWS只能实现正态分布、t分布、GED分布下的ARCH、GARCH、EGARCH、TGARCH、PARCH等模型的估计,但是像CCC-GARCH、DCC-GARCH等复合GARCH模型的估计EViews是无法实现的.要对这个进行估计的话简单的办法是利用OXmetrix软件做,也可以用R和Matlab编程实现.
三明市17020578512: GRACH模型参数估计之后,在eviews中怎么操作得到GRACH模型动态条件方差序列? - ?
独斧欧迪: 在proc里面做
三明市17020578512: EVIEWS计算VaR - ?
独斧欧迪: var的参数方法需要你计算方差,你可以用garch类模型来做.
三明市17020578512: 用eviews做GARCH模型得出的数据表格上需要研究哪些数据 - ?
独斧欧迪: Coefficient除以standard error 等于 t-statistic eg: 常数C的standard error 就等于 155.6083/0.269042=578.379212167617 Income 的 coefficiengt 就等于 0.063573x12.99003cost 的 t-statistic就等于 -56.43329/31.45720Adjusted R-...
三明市17020578512: EVIEWS中GARCH模型的均值方程如何估计 - ?
独斧欧迪: 均值方程看你如何设置,如果是常数均值方程,则直接输入y c ,然后设置波动率模型,如果均值方程是ARMA模型,则用y c AR(1) AR(2) MA(1) MA(2),波动模型自己设计啦!
三明市17020578512: 获得了条件均值和方差方程,怎么计算波动率 - ?
独斧欧迪: 以哈飞股份()为例,运用GARCH(1,1)模型计算股票市场价值的波动率.GARCH(1,1)模型为:(1)(2)其中, 为回报系数, 为滞后系数, 和 均大于或等于0.(1)式给出的均值方程是一个带有误差项的外生变量的函数.由于是以前面信息...
三明市17020578512: eviews怎么读取股票数据 - ?
独斧欧迪: 一般是excel等格式,直接读取即可
三明市17020578512: 请问如何用eviews中的garch模型分析股指期货的套期保值比率?已经有数据了 - ?
独斧欧迪: 前提是你要先建立garch模型 然后才可以做arch lm test
三明市17020578512: 用eviews作garch模型,关于其条件方差 - ?
独斧欧迪: 点击VIEW下面的REPRESENTION...就是你想要的效果